随着哈萨克斯坦加密市场在更严格的金融监管和雄心勃勃的监管改革下发展，相关部门正在进行积极的清理行动。
Summary
哈萨克斯坦封锁超过1,100个无牌加密平台
哈萨克斯坦金融监测局（AFM）在过去一年中封锁了超过1,100个无牌在线加密兑换平台。这一数字表明国家在加强对数字资产交易的控制的同时，仍在推动一个受监管的行业。
这一数字由AFM负责人Zhanat Elimanov在向总统Kassym-Jomart Tokayev提交的2025年监管机构运作报告中披露。此外，更新还强调了执法和市场发展如何并行推进。
据《Kazakhstanskaya Pravda》日报报道，Elimanov表示，AFM调查人员去年完成了对1,135起涉及资金的刑事案件的调查。结果，他们向金融犯罪受害者返还了1415亿坚戈（超过2.77亿美元）。
犯罪网络、影子交易所和资金骡子成为目标
除了封锁非法交易网站外，AFM还解散了15个犯罪团伙和29个提供非法现金服务的组织。然而，官员们表示，更大的威胁来自于数字资产领域的未注册运营商。
根据该机构的说法，当局破坏了22个影子加密交易所的活动，这些交易所涉嫌洗钱来自毒品贩运和欺诈计划的收益。这些平台提供了非正式的转换渠道，增加了跨境资金流动的监管难度。
与此同时，广泛的金融部门已停止与大约2,000家公司和56,000名涉嫌洗钱的个人进行交易。在35家支付机构的帮助下，调查人员识别出2.1万亿坚戈的犯罪资金流动，估计金额超过40亿美元。
Elimanov补充说，AFM冻结了大约20,000个与为犯罪团伙工作的资金骡子相关的银行卡账户。话虽如此，总统Tokayev已向该机构在关键领域发出新指示，表明执法力度可能会加大。
哈萨克斯坦在加密中心雄心与严格控制之间取得平衡
在中国几年前实施全面禁令后，哈萨克斯坦成为加密货币挖矿和相关活动的热点。自那时起，政府一直在努力使该行业正规化，同时对非法活动施加压力。
在2025年，官员们取消了一些对数字货币铸造的限制，旨在支持工业规模的矿工并吸引新的投资。此外，当局还推动将加密交易扩展到阿斯塔纳国际金融中心（AIFC）狭窄法律范围之外，在那里只有少数持牌平台在运营。
作为其成为欧亚数字资产中心计划的一部分，政府希望将加密货币和其他代币的投资合法化。然而，使用此类资产进行支付仍将在一个名为CryptoCity的特殊试点项目之外被禁止，该项目旨在受控条件下测试现实世界的使用案例。
在此框架内，哈萨克斯坦加密市场预计将通过受监管的交易所和机构参与而增长。同时，未经授权的交易和灰色市场中介仍然是持续执法的主要目标。
2025年高调的扣押和加密犯罪调查
协调的执法行动已针对未经授权的加密货币交易加强，汇集了多个国家机构。9月，官员们宣布查获了价值1,000万美元的数字货币，这些货币与一个大型加密金字塔计划有关。
该欺诈项目不仅欺骗了哈萨克斯坦的投资者，还欺骗了其他后苏联国家如白俄罗斯和俄罗斯的投资者。此外，该计划的跨境性质突显了在整个地区打击加密欺诈的挑战。
当月晚些时候，当局表示，他们拆除了中亚最大的加密洗钱服务。该平台是一个名为RAKS的交易所，据报道在暗网上很受欢迎，已成为隐藏资金来源的中心枢纽。
然后，在10月，AFM报告称已关闭了近130个无牌交易所，据称从其运营商处查获了近1,700万美元的虚拟资产。这些行动是针对无监管提供商的广泛哈萨克斯坦加密交易所打击行动的一部分。
11月，内政部透露，在过去两年中，已对涉及加密货币的案件展开了超过1,000起刑事调查。估计受害者遭受的财务损失超过1,500万美元，这突显了该行业持续存在的风险。
哈萨克斯坦受监管加密行业的前景
AFM的最新数据显示，随着哈萨克斯坦完善其数字资产政策，执法环境正在迅速变化。然而，官员们继续强调，最终目标是一个透明、合规的市场，而不是全面打压。
如果监管改革成功，哈萨克斯坦可能会巩固其作为区域挖矿、交易和加密基础设施中心的地位。话虽如此，持续对交易所、支付中介和链上活动的监督仍然是保护投资者和更广泛金融系统的关键。
